2017年煤(mei)炭(tan)行業政策(ce)頻(pin)發(fa)，核(he)心圍(wei)繞去產能、保障供應、穩定價(jia)(jia)格(ge)、加(jia)強安(an)全(quan)/環保檢查、限制(zhi)煤(mei)炭(tan)進(jin)口(kou)等各方面發(fa)力，很大程度上影響了煤(mei)炭(tan)供需、價(jia)(jia)格(ge)和進(jin)口(kou)。
2017年從供應方面(mian)看，國內動力煤供應增加但不及(ji)預期，產(chan)量進一步向主產(chan)地集中。2017年原(yuan)煤產(chan)量預計34.84億噸，增長2.2%。動力煤有效供應量為28.95億噸，同比增長2.2%。
2018年為保證煤(mei)炭供(gong)應的(de)(de)穩定，在產(chan)煤(mei)礦的(de)(de)去(qu)產(chan)能節奏可能會有所放緩。預測2018年去(qu)產(chan)能目標1.3億(yi)噸，執(zhi)行力度(du)適(shi)度(du)靈活。預測2018年繼(ji)續嚴(yan)格安全(quan)和環保檢查，執(zhi)行力度(du)可能弱于2017年。
預計2018年(nian)原煤(mei)(mei)產量為35.74億噸，增長(chang)2.5%，其中(zhong)國內動力煤(mei)(mei)有(you)效供應量為29.79億噸，增長(chang)2.8%。
后期，國內煤(mei)由(you)于去產能和資源分布(bu)特點決定了動力煤(mei)生產越來(lai)(lai)越向“三西”和西部(bu)地區(qu)集中，煤(mei)炭(tan)產運需(xu)格(ge)局發生了明顯變化，為穩定煤(mei)炭(tan)供(gong)(gong)應(ying)帶來(lai)(lai)了更大挑戰。區(qu)域性(xing)、時段性(xing)的(de)供(gong)(gong)需(xu)矛盾仍(reng)突出。
進(jin)口(kou)煤方面(mian)看，受到國(guo)內供應(ying)增(zeng)加和政策調(diao)控影響，預計2018年煤炭進(jin)口(kou)小幅下降(jiang)(jiang)，全年進(jin)口(kou)2.57億噸，其中(zhong)動力煤進(jin)口(kou)1.91億噸，均(jun)下降(jiang)(jiang)3.8%。
進口(kou)煤(mei)作為國內資源的補充，對(dui)沿(yan)海地區用(yong)戶煤(mei)炭多元化和經濟性采購意義重大， 但(dan)進口(kou)數量(liang)受(shou)到(dao)國家政策(ce)調控的限制，增長(chang)空間有(you)限，將對(dui)國內煤(mei)價起到(dao)一定(ding)的支撐作用(yong)。預測(ce)限制進口(kou)煤(mei)政策(ce)繼(ji)續實施(shi)，加大對(dui)高(gao)硫、高(gao)灰及微量(liang)元素超標(biao)劣質(zhi)煤(mei)的檢查力度(du)。
預(yu)測2018年(nian)動力(li)煤(mei)國內供應加凈進口后的總供應量為31.65億噸，增長2.5%。供需平衡(heng)略偏(pian)向寬松，增加庫存720萬噸。
需(xu)求方面看，2017年(nian)經(jing)濟復蘇和大(da)(da)(da)氣(qi)污染防治雙重作用，動力煤(mei)需(xu)求小幅增長(chang)。考慮(lv)大(da)(da)(da)氣(qi)污染防治行(xing)動的影(ying)響，預測全年(nian)動力煤(mei)需(xu)求為31.49億(yi)噸。全年(nian)需(xu)求在(zai)冬季大(da)(da)(da)氣(qi)污染防治行(xing)動的影(ying)響下，增幅收窄，同比增長(chang)1.8%。
進入2018年(nian)，預計2018年(nian)GDP增(zeng)速(su)小(xiao)幅回(hui)落(luo)至(zhi)6.6%左(zuo)右。FAI、基建(jian)投資、房(fang)地產投資增(zeng)速(su)繼(ji)續回(hui)落(luo)，制(zhi)造業(ye)投資有望(wang)小(xiao)幅回(hui)升(sheng)。出口(kou)延(yan)續復蘇趨勢(shi)。
預計動(dong)力煤需求量(liang)穩中有增(zeng)，火電/化(hua)工保持增(zeng)長，鋼鐵/建(jian)材下降。2018年(nian)微(wei)增(zeng)+0.3%至31.58億噸。
最后，除(chu)供(gong)需因素外，國家(jia)政(zheng)策(ce)、水電(dian)出(chu)力(li)、物流運輸條件的(de)變化，都(dou)可能對(dui)煤價(jia)產生(sheng)影響。其中水電(dian)出(chu)力(li)不(bu)確定性大。
中國煤(mei)炭(tan)工(gong)業協會副(fu)秘書長、中國煤(mei)炭(tan)經濟研(yan)究(jiu)會理事長張宏
對(dui)2018年煤炭市場供(gong)需(xu)形勢的(de)展望：
1、宏觀經濟繼續保(bao)持企穩回(hui)升向好趨勢，能源消費需(xu)求回(hui)升
從(cong)全球經(jing)濟發展特點分(fen)析：世界經(jing)濟整體正在復蘇，新(xin)興經(jing)濟體和發展中國家成為(wei)拉動(dong)(dong)全球經(jing)濟強勁(jing)復蘇的(de)(de)主(zhu)要(yao)(yao)力(li)量(liang)；以美國縮表為(wei)重要(yao)(yao)標(biao)志，全球性寬(kuan)松貨幣(bi)政策正醞釀漸次退出，進入“減債、升息、去杠桿(gan)”軌道；全球大宗商(shang)品價格暴漲暴跌的(de)(de)時(shi)代(dai)基(ji)本結(jie)束(shu)，未來石油、天然氣、能源等(deng)可能會(hui)在長(chang)周(zhou)期內(nei)，在寬(kuan)區(qu)域區(qu)間(jian)均衡波動(dong)(dong)；全球新(xin)舊動(dong)(dong)能轉(zhuan)換加快；中國因素在世界經(jing)濟增長(chang)中的(de)(de)作用日益重要(yao)(yao)。
中(zhong)(zhong)國經濟發展(zhan)形勢分析：我國經濟已由高速(su)增(zeng)長(chang)(chang)階段進入高質(zhi)量(liang)發展(zhan)階段，推動經濟發展(zhan)方式轉(zhuan)變，進一(yi)步優化經濟結構，加(jia)快(kuai)增(zeng)長(chang)(chang)動力轉(zhuan)化，提高經濟增(zeng)長(chang)(chang)的(de)質(zhi)量(liang)和(he)效益，經濟呈現總體(ti)平穩、穩中(zhong)(zhong)向好的(de)態(tai)勢。預計2018年，在產業支撐(cheng)、發展(zhan)動力、發展(zhan)信心、發展(zhan)環境等多方面，都將支持穩中(zhong)(zhong)向好態(tai)勢的(de)持續發展(zhan)，并且各種(zhong)支撐(cheng)因素還(huan)在不斷增(zeng)強(qiang)，國內生產總值還(huan)將繼續保持中(zhong)(zhong)高速(su)增(zeng)長(chang)(chang)。
2、主要耗煤(mei)行(xing)業發(fa)展趨勢分析(xi)
電(dian)力(li)(li)(li)行業(ye)：2017年(nian)前10個(ge)月全國用(yong)電(dian)量同(tong)(tong)比(bi)(bi)增(zeng)長(chang)6.7%，電(dian)力(li)(li)(li)消(xiao)費彈性系數(shu)1.0左右；規模(mo)以上發電(dian)量同(tong)(tong)比(bi)(bi)增(zeng)長(chang)6.0%左右，第(di)四(si)季度(du)有望繼續保持平穩發展(zhan)態勢(shi)(shi)。預測， 2018年(nian)在宏觀經濟(ji)平穩向(xiang)好(hao)發展(zhan)形勢(shi)(shi)下，電(dian)力(li)(li)(li)需求增(zeng)長(chang)，電(dian)力(li)(li)(li)行業(ye)耗煤(mei)繼續保持一定幅(fu)度(du)增(zeng)加。
冶金行業：2017年(nian)前10個月全國粗鋼(gang)產(chan)量(liang)(liang)7.1億噸，同比增長(chang)6.1%，產(chan)量(liang)(liang)增速恢復到了2011-2013年(nian)間的(de)(de)平均水(shui)平；鋼(gang)鐵行業耗(hao)煤(mei)在(zai)連續幾年(nian)回(hui)落的(de)(de)形勢下，出現了恢復性(xing)增長(chang)；預測，2018年(nian)，全國粗鋼(gang)產(chan)量(liang)(liang)還將(jiang)保持穩(wen)步增長(chang)態勢，耗(hao)煤(mei)量(liang)(liang)將(jiang)呈小幅增加趨(qu)勢。
建(jian)材(cai)行業：2017年(nian)前(qian)10個月全國水(shui)泥(ni)(ni)產量(liang)(liang)19.6億噸，同比下降0.5%；從近些年(nian)水(shui)泥(ni)(ni)產量(liang)(liang)變化(hua)形勢分(fen)析，水(shui)泥(ni)(ni)產量(liang)(liang)接近平穩期，且隨著技(ji)術進步與節能(neng)，建(jian)材(cai)行業耗煤(mei)增長有限。
化(hua)工行業：我(wo)國傳(chuan)統煤(mei)(mei)化(hua)工增(zeng)長空間不(bu)大(da)，隨著煤(mei)(mei)制(zhi)油、煤(mei)(mei)制(zhi)烯(xi)烴(jing)、煤(mei)(mei)制(zhi)乙二醇(chun)、煤(mei)(mei)制(zhi)氣等現代煤(mei)(mei)化(hua)工產業化(hua)發展(zhan)，煤(mei)(mei)化(hua)工行業耗(hao)煤(mei)(mei)將繼續(xu)保持(chi)較大(da)幅度增(zeng)長。
綜合分析(xi)：2018年(nian)全國煤(mei)炭消(xiao)費量仍將保持一(yi)定幅(fu)度增長；同(tong)時受水電和新能(neng)源出(chu)力、氣候變化等(deng)因素影響，也存在一(yi)定的(de)不確定性。
3、煤炭生(sheng)產供應形勢分析
煤(mei)(mei)炭總產(chan)能：根據(ju)有(you)關部門公告數據(ju)分析，目前全(quan)國(guo)已核準(zhun)、開工建設煤(mei)(mei)礦和取得安全(quan)生產(chan)許可證(zheng)等證(zheng)照的生產(chan)煤(mei)(mei)礦以(yi)及其(qi)他各類煤(mei)(mei)礦總產(chan)能仍處于(yu)過剩態勢。另據(ju)國(guo)家統(tong)計局數據(ju)，2017年三(san)季度，煤(mei)(mei)炭開采(cai)和洗(xi)選業產(chan)能利用率(lv)為69.0%，同比(bi)提高10.6個百(bai)分點，為2015年以(yi)來的最(zui)高水平。
煤(mei)炭(tan)進口量：考慮國際煤(mei)炭(tan)市場供(gong)應充足，澳大(da)利亞、印尼煤(mei)炭(tan)開采條件優越，市場價格優勢明顯，我國煤(mei)炭(tan)進口量繼續(xu)維持2.5億噸左右(you)。
煤炭轉(zhuan)運(yun)(yun)量：隨著蘭(lan)渝(yu)鐵(tie)路通車，晉中南外運(yun)(yun)鐵(tie)路投入運(yun)(yun)營，一批特高壓(ya)輸電線路建(jian)成，沿海、沿江港口吞(tun)吐能力增加(jia)，全國(guo)煤炭轉(zhuan)運(yun)(yun)能力不斷提高，供應保障能力增強。
4、新(xin)能源可再生能源與環境(jing)政策對(dui)煤炭消費的影響分析
清潔(jie)(jie)能(neng)(neng)源發(fa)(fa)電：今年前10個月，火電發(fa)(fa)電量(liang)(liang)(liang)37993億(yi)(yi)千(qian)瓦(wa)(wa)時(shi)，同(tong)(tong)(tong)比增(zeng)(zeng)長5.4%；水(shui)電發(fa)(fa)電量(liang)(liang)(liang)9234億(yi)(yi)千(qian)瓦(wa)(wa)時(shi)，同(tong)(tong)(tong)比降低(di)2.2%；核能(neng)(neng)發(fa)(fa)電量(liang)(liang)(liang)2036億(yi)(yi)千(qian)瓦(wa)(wa)時(shi)，同(tong)(tong)(tong)比增(zeng)(zeng)長18.4%；風力發(fa)(fa)電量(liang)(liang)(liang)2147億(yi)(yi)千(qian)瓦(wa)(wa)時(shi)，同(tong)(tong)(tong)比增(zeng)(zeng)長19.7%；太陽能(neng)(neng)發(fa)(fa)電量(liang)(liang)(liang)534億(yi)(yi)千(qian)瓦(wa)(wa)時(shi)，同(tong)(tong)(tong)比增(zeng)(zeng)長34.1%。清潔(jie)(jie)能(neng)(neng)源發(fa)(fa)電快速增(zeng)(zeng)長，對煤(mei)炭的替代作(zuo)用增(zeng)(zeng)強。
生(sheng)態保護方(fang)面的政策有(you)：
《“十(shi)三五”生態環境保護規(gui)劃》。“十(shi)三五”期間，北(bei)京(jing)、天津(jin)、河北(bei)、山東、河南五省（市）煤(mei)炭消(xiao)費總(zong)(zong)量(liang)下(xia)(xia)降(jiang)10%左右(you)；上(shang)海(hai)、江蘇、浙(zhe)江、安(an)徽四(si)省（市）煤(mei)炭消(xiao)費總(zong)(zong)量(liang)下(xia)(xia)降(jiang)5%左右(you)，地級及以上(shang)城(cheng)市建成(cheng)區基本(ben)淘汰35蒸(zheng)噸以下(xia)(xia)燃煤(mei)鍋(guo)爐(lu)。加快推(tui)進燃煤(mei)電(dian)廠(chang)超低(di)排放(fang)(fang)和節能改(gai)造(zao)。強(qiang)化(hua)露天煤(mei)場抑(yi)塵措施(shi)，有條件(jian)的(de)實施(shi)封閉改(gai)造(zao)；完(wan)成(cheng)4.2億千瓦(wa)機組超低(di)排放(fang)(fang)改(gai)造(zao)任務。
《京(jing)津冀能源(yuan)協(xie)同發展行動計劃(2017年~2020年)》。提出加(jia)大(da)對“煤(mei)(mei)改清潔能源(yuan)”政策支持力(li)度，2020年北京(jing)市平(ping)(ping)原地(di)區將基本(ben)實現“無(wu)煤(mei)(mei)化”；河(he)北省平(ping)(ping)原農村地(di)區取暖散(san)煤(mei)(mei)三年內(nei)基本(ben)“清零”；天津市除山區使用無(wu)煙型煤(mei)(mei)外，其(qi)他地(di)區取暖散(san)煤(mei)(mei)基本(ben)“清零”。2020年，京(jing)津冀煤(mei)(mei)炭(tan)消費力(li)爭控制(zhi)在(zai)3億噸左右。
綜合分析，當(dang)前我(wo)國(guo)宏(hong)觀經濟穩中(zhong)向(xiang)好，煤(mei)(mei)(mei)炭(tan)需求保(bao)持適度增(zeng)長；煤(mei)(mei)(mei)炭(tan)產(chan)(chan)能(neng)(neng)總(zong)體過(guo)剩(sheng)的態勢沒(mei)有改變(bian)，并隨著一批大(da)型(xing)現代化煤(mei)(mei)(mei)礦陸續(xu)投(tou)入生(sheng)產(chan)(chan)，優質產(chan)(chan)能(neng)(neng)增(zeng)加，煤(mei)(mei)(mei)炭(tan)市場(chang)(chang)供(gong)應總(zong)體上逐步(bu)向(xiang)寬松方向(xiang)轉變(bian)；國(guo)際市場(chang)(chang)煤(mei)(mei)(mei)炭(tan)供(gong)應增(zeng)加，進(jin)口煤(mei)(mei)(mei)價(jia)格優勢依然存在；國(guo)家(jia)治理大(da)氣環境、控制煤(mei)(mei)(mei)炭(tan)消費(fei)總(zong)量，非化石(shi)能(neng)(neng)源對煤(mei)(mei)(mei)炭(tan)的替代作(zuo)用(yong)不(bu)斷增(zeng)強(qiang)。全(quan)國(guo)煤(mei)(mei)(mei)炭(tan)市場(chang)(chang)供(gong)求將(jiang)保(bao)持基本平衡(heng)，但部(bu)分地區受資源條件、運輸約(yue)束(shu)、水電與(yu)新能(neng)(neng)源發展增(zeng)加、氣候(hou)變(bian)化等多重因素影響，還存在時段(duan)性、結(jie)構性偏緊等不(bu)確定性。
